图：北京金融街  图片来源：中国金融网影像中心  摄影：何世红

导读：湖州市通过试用转型金融标准、构建转型金融服务体系、开展数字化碳账户核算、防范化解转型风险，科学有序推动区域碳密集型行业低碳转型

文章作者｜刘一闻「湖州市人民政府金融工作办公室主任」

文章来源｜《中国金融》2023年第15期

2022年11月，G20领导人峰会批准了《G20转型金融框架》等重要内容，这是继2016年G20领导人在杭州峰会上就发展绿色金融达成共识后首次就发展转型金融形成国际共识。人民银行2022年研究工作电视会议提出，要以支持绿色低碳发展为主线，继续深化转型金融研究，实现绿色金融与转型金融的有序有效衔接。

作为国家首批绿色金融改革创新试验区，湖州市深入贯彻落实人民银行部署要求，率先出台《深化建设绿色金融改革创新试验区探索构建低碳转型金融体系的实施意见》，在发展绿色金融的同时积极开展转型金融实践，推出了国内首个转型金融支持活动目录，通过试用转型金融标准、构建转型金融服务体系、开展数字化碳账户核算、防范化解转型风险，科学有序推动区域碳密集型行业低碳转型。五年来，湖州市的地区生产总值年均增长6.4%，单位地区生产总值二氧化碳排放量累计降幅超过30%。相关经验做法被作为典型案例写入2022年度G20可持续金融工作组成果报告。

构建“目录+大纲”的制度规范体系，精准界定转型企业

迭代转型金融支持活动目录。针对企业转型技术路径规划难的堵点，遵循《G20转型金融框架》对转型活动和转型投资界定标准的有关要求，以技术先进性、减排显著性为原则，结合地方产业发展实际，迭代更新转型金融支持目录2.0，编制目录使用说明，明确转型金融支持的37项细分行业、106项低碳转型技术路径，为企业指明未来技术变革方向。目录在路径设计上兼顾了科学性和可操作性，在为企业指明未来技术变革方向的同时，降低了企业和金融机构使用目录的难度。同时，针对转型金融支持项目，构建“目录+项目清单”机制，累计推动金融机构支持转型项目171个。

制定重点行业转型目标规划指南。针对企业转型目标设置不清晰的难点，依据《工业领域碳达峰实施方案》，为全市重点高碳行业逐个制定低碳转型和高质量发展指引目标，引导企业设置优于行业指引目标的短期、中期、长期转型目标，提升转型行动可信度，严防“假转型”风险，为政府、金融机构和第三方机构低成本识别转型活动、开展转型金融服务提供参考。

研究融资主体转型方案编制大纲。针对企业转型方案制定难的痛点，对照《G20转型金融框架》五大支柱有关原则要求，参照国家发展改革委《政府投资项目可行性研究报告编写通用大纲》，制定转型方案编制大纲，为企业制定科学可信的转型方案提供标准化模板，降低企业聘请第三方机构制定转型方案的成本，为金融机构开发转型金融产品提供参照依据。

编制公正转型评估办法。明确转型金融价值导向，推动金融机构将企业公正转型情况纳入客户准入、授信审批、客户用信、贷后管理等银行贷款业务全流程，重点评估企业转型对员工就业、收入分配、供应链安全、物价、可持续发展等方面的影响。引导企业主动做好相关信息披露工作，制定针对潜在负面社会经济影响的应对预案，并提出缓解措施，确保公正转型。目前工商银行湖州分行已在系统内率先实施企业公正转型评估。

近期湖州市针对化纤行业发布了首批转型金融支持企业名单，各家企业对照相关标准制定了转型方案，明确提出到2025年、2030年的低碳转型目标和碳中和愿景，预计到2025年末，名单内企业的平均碳强度水平将较2020年末化纤行业平均碳强度水平下降39.8%，到2030年末，名单内企业碳强度水平将达到浙江省同行业先进水平。

构建“产品+机制”的金融服务体系，服务企业低碳转型

创新转型金融产品和服务。注重发挥金融机构的创新主体作用，引导金融机构制定转型企业金融服务方案，在信贷准入、授信审批、利率定价等方面给予专项支持。针对转型金融支持的重点行业企业，湖州市金融机构推出“转型贷”等系列专项支持贷款产品，以“白名单”形式向上争取授信额度支持，并提供与企业低碳转型绩效目标实现情况挂钩的浮动利率，可为名单内的10家企业提供总计20.7亿元的融资支持，利率最高可较同期LPR下浮55个基点；长兴农商银行聚焦纺织业转型需求，创新开发“小微碳效贷”，根据企业碳效码等级以及绿色认定程度给予最高60个基点的利率优惠。在债券支持工具方面，湖州市交通集团成功发行2023年度全国首单交通企业可持续发展挂钩债券，创2023年浙江省同评级中期票据发行利率新低。

健全转型金融服务机制。工商银行湖州分行将银行融资分为绿色、棕色、转型三大“资产篮”，实行“分篮施策、分层管理”，对转型企业融资优先受理、优先审批，确保业务“随到随审、随报随批”，并根据企业转型方案在原有的基础上给予利率下浮；建设银行湖州分行率先实施转型金融贷款业务管理规范，将碳密集型行业企业列为重点信贷支持对象。

强化环境信息披露要求。推动金融机构将环境和气候因素纳入银行信贷业务全流程，明确环境信息披露范围、口径、方法。参照国际通用情景，选择纺织、家具制造等行业进行压力测试，提升投融资活动中的气候风险管理能力。目前湖州市已实现全市域银行业金融机构环境信息披露全覆盖。

制定“财政+金融”转型金融激励政策，激发企业转型动力

修订绿色金融改革2.0政策。在财政政策方面，对被纳入转型企业清单、转型目标达到时序进度的企业给予制造业中长期贷款贴息补助；对于开展转型金融信息披露、实现公正转型的企业，补助额度上浮10%。在货币政策方面，积极争取碳减排支持工具、支持煤炭清洁高效利用专项再贷款等低成本资金，以优惠利率引导信贷资金投向低碳转型领域，累计落地碳减排贷款70余笔，金额达22.62亿元。在监管政策方面，指导金融机构向上争取政策支持，对转型企业单列授信政策，适当提高不良容忍度，破解授信准入问题。例如，湖州银行为某企业“新型环保铝材研发提升技改项目”授信6000万元，贷款利率低于LPR五年期中长期贷款利率30个基点，项目预计将带动年二氧化碳减排7967吨当量，万元工业增加值能耗将降至0.184吨标准煤。

开展转型效果事后评估。健全激励约束机制，将金融服务转型活动情况纳入金融机构年度绿色金融改革工作考核。对照企业转型方案，每年定期评估企业转型效果和预设转型目标完成情况，防止出现“假转型”。例如，长兴县强化产业政策和金融政策协同，参考转型企业碳效码等指标表现，为转型企业定向提供政策支持，如提高工业用地抵押率、提供小微园区集中优惠政策等；在反向惩戒方面，将碳效指标纳入综合绩效评价，强化结果运用，实施差别化电价供给，倒逼企业改造提升。

开展“碳中和”银行试点。编制《银行业“28·58”碳达峰与碳中和远景规划》和《区域性“碳中和”银行建设指南》，制定《“碳中和”银行机构建设与管理规范》，强化银行业金融机构碳核算和环境信息披露要求，推动全市所有银行机构在2028年前实现自身运营碳中和、在2058年前实现投融资组合碳中和。目前湖州市已有8家银行机构积极开展“碳中和”银行建设试点，部分银行机构聘请第三方提升碳核查能力。

构建“数字化+碳核算”的平台支撑体系，有序推进转型披露

构建多维集成的碳核算数据库。针对碳核算成本高、效率低、取数难等痛点堵点，依托金融数据引擎，加强部门协同，一键归集电、热、气、煤、油等企业能耗数据以及总资产、亩均税收等商业特征数据。同时，推动银行客户经理线下采集企业经营数据，开展在线报数，配套建立监测核查、考核通报与数据采集激励机制。目前已归集全市2.1万家企业碳排放信息，覆盖全市生产端80%的碳排放，基本实现重点行业、重点企业全覆盖。

应用分层分类的碳核算方法体系。针对重点控排企业，接入第三方专业机构温室气体核查报告，实现全市191家重点控排企业生产活动的碳排放核算。针对市场主体和金融机构碳核算能力不足的短板，依据国家发展改革委发布的行业碳核算方法和统计部门的能耗碳排放折算法，制定《银行信贷碳排放计量方法指南》。在此基础上，通过数据集成、算法内嵌，开发上线数智化碳核算系统，高效核算企业碳排放量、碳排放强度，一键生成企业碳账户。

打造“一站式”碳金融服务平台。建设满足政府端、金融机构端、企业端需求的转型金融服务场景，开发转型（项目）企业清单智能推送、金融政策精准直达功能，加强碳账户在“碳中和”银行评审定级、金融机构环境信息披露等领域的应用，为实现转型企业快速识别、转型进度实时跟踪、转型企业披露信息安全共享、转型风险动态监测以及金融机构服务转型活动提供全流程平台支撑。

前期，湖州市在转型金融制度标准、金融服务、平台支撑等方面做了先行探索，初步形成了以转型金融标准为基础、以激励政策为依托，旨在提升转型金融需求与供给对接效率的区域性转型金融服务体系。下一步，湖州市将对照《G20转型金融框架》提出的五大支柱要求，加强产业部门和金融部门的协同合作，深化转型金融服务体系建设，有序推动转型金融试点扩面，为助推绿色低碳高质量发展提供更多经验借鉴。■